香港特別行政區證券及期貨事務監察委員會（英文：HongKong Securities and Futures Commission(HKSFC)，簡稱：香港證監會），是香港證券及期貨市場的法定監管機構，負責監督及監察香港交易所，及監管所有香港上市公司遵守《證券及期貨條例》的情況，并對違法的上市公司行使法定調查及執法權力，以保障投資者利益及維護市場持正運作。香港證監會現任主席為黃天佑（任期2024年10月20日至2027年10月19日），行政總裁梁鳳儀（任期2023年1月1日至2025年12月31日）。
香港證監會負責處理涉及上市發行人的收購及合并、內幕交易、市場操控及其他由相關法例所規管的事項。香港證監會不受理以下事宜：擔當法律顧問、調解私人民事糾紛、替投資者追討金錢損失、評論服務素質及商業決定。
香港證監會1989年5月成立，從1990年代初起，經費主要來自交易徵費及其他收費。1993年6月19日，香港證監會、中國證券監督管理委員會、上海證券交易所、香港交易所和深圳證券交易所簽署了五方《監管合作備忘錄》。中國證監會與香港證監會在1995年7月4日簽署了《有關期貨事宜的監管合作備忘錄》。2003年，《證券及期貨條例》整合及革新了之前用以監管香港特別行政區證券及期貨市場的法規。香港證監會在2006年4月10日公布文件，對擔任證券保薦人的資格作出更加嚴格的規定。香港證監會2010年7月19日發表咨詢文件，建議就香港的信貸評級機構實施發牌及監察制度。2012年5月9日，香港證監會發布《有關監管保薦人的咨詢文件》。
2015年，香港證監會開始實施新法規要求在客戶合同上增加一條額外的條款。香港證監會在2018年11月1日發布虛擬資產新規，《有關針對虛擬資產投資組合的管理公司、基金分銷商及交易平臺營運者的監管框架的聲明》。2021年8月3日，中國香港證監會以瑞銀集團違反監管規定為由對其進行罰款1155萬港元。香港證監會、中國證券監督管理委員會在2023年8月11日，就推動大宗交易納入互聯互通機制達成共識。2024年2月26日，香港證監會對鼎益豐控股集團國際有限公司前主席兼非執行董事隋廣義及其他20名人士展開法律程序。
成立背景
在1974年以前，香港特別行政區的股票及商品市場并未受到正式的監管。直至1973年爆發股災，政府遂于翌年制訂法例以規管業界。1987年再次爆發股災，促使當局成立證券業檢討委員會，并由戴維森（Ian Hay Davison）擔任主席。于1988年5月，該委員會建議成立一個獨立的法定機構，并賦予該機構廣泛的調查及紀律處分權力，以便監管市場。
發展歷程
1989至2003年
香港證券及期貨事務監察委員會于1989年5月成立，從1990年代初起，經費主要來自交易徵費及其他收費，無須政府撥款資助。香港證監會、中國證券監督管理委員會、上海證券交易所、香港聯合交易所有限公司和深圳證券交易所在1993年6月19日，簽署了五方《監管合作備忘錄》。1994年，隨著杠桿外匯交易條例的頒布，香港證券和期貨委員會開始對外匯保證金交易實施監管。香港證監會與中國證監會在1995年7月4日，簽署了《有關期貨事宜的監管合作備忘錄》，香港證監會與中國證監會開始了兩地的交流合作及執法協助。香港證券及期貨事務監察委員會于2003年成立的另一家附屬公司—投資者賠償有限公司—專責管理向投資者賠償基金提出的索償；該基金在經紀行違責時，可為投資者提供一定程度的保障。同年，《證券及期貨條例》整合及革新了之前用以監管香港特別行政區證券及期貨市場的法規。連同其附屬法例，《證券及期貨條例》載列了證監會的職能、權力以及監管工作范圍。
2003至2015年
香港證監會在2006年4月10日公布文件，對擔任證券保薦人的資格作出更加嚴格的規定，有關規定自明年起生效。香港行政長官委任方正為香港證券及期貨事務監察委員會(證監會)主席，任期為三年，由2006年10月20起至2009年10月19日止。香港證券及期貨事務監察委員會在2010年07月19日發表咨詢文件，建議就香港的信貸評級機構實施發牌及監察制度，以配合全球在規管信貸評級機構方面的發展。新制度于2011年1月底生效，證監會隨后會展開向信貸評級機構及其評級分析員的發牌程序。香港證監會在2011年8月24日，展開《公司收購、合并及股份購回守則》的修訂建議咨詢。香港證監會在2012年5月9日，發布《有關監管保薦人的咨詢文件》，其中建議保薦人須就虛假招股書負上民事和刑事法律責任，若經定罪最高可監禁三年和罰款70萬港元。同年，證監會將推行教育這項職能賦予香港證監會的附屬機構—投資者及理財教育委員會。該委員會向消費者提供各類金融理財教育及資訊，務求向市民灌輸正確的財富管理觀念。香港證券及期貨事務監察委員會、中國證券監督管理委員會批準上海證券交易所、香港聯合交易所有限公司、中國結算、香港中央結算有限公司在2014年11月10日，正式啟動滬港股票交易互聯互通機制試點。
2015至2021年
2015年，香港證監會開始實施新法規要求在客戶合同上增加一條額外的條款。該條款認為，當中間商向投資者售賣或者推薦了不適合他們的金融產品時，投資者可以要求機構賠償他們因此而造成的損失。2016年以來，中國證券監督管理委員會與香港證監會依法開展各類跨境執法協作事項600余件，對維護資本市場健康穩定發展、保護投資者合法權益發揮了重要作用。香港證監會與中國證監會在2017年3月密切合作，迅速查辦了唐漢博跨境操縱“浙江中國小商品城集團股份有限公司”案，以及唐漢博、唐園子操縱市場案。香港特別行政區證監會在2018年11月1日，發布虛擬資產新規，即《有關針對虛擬資產投資組合的管理公司、基金分銷商及交易平臺營運者的監管框架的聲明》，香港證監會正就在我國香港地區建立及經營的虛擬資產投資組合管理公司及基金分銷商應達到的監管標準發出指引，同時亦正在探索有關可能規管虛擬資產交易平臺營運者的概念性框架。同年12月，香港證監會與中國證監會舉行了第七次執法合作工作會議，這是兩地監管機構從有效維護市場秩序，切實維護廣大投資者合法權益的大局出發，進一步強化兩地跨境執法合作機制的一項工作安排。香港證券及期貨事務監察委員會、中華人民共和國財政部、中國證券監督管理委員會2019年7月3日，在北京簽署了關于調取香港會計師事務所審計的、存放在中國內地的審計工作底稿的合作備忘錄。中國香港證監會在2021年8月3日，以瑞銀集團違反監管規定為由對其進行罰款1155萬港元。
2021至2024年
香港特別行政區證券及期貨事務監察委員會在2022年7月4日，開展香港與內地利率互換市場互聯互通合作。香港證監會官網發布，有關適用于獲證券及期貨事務監察委員會發牌的虛擬資產交易平臺營運者的建議監管規定的咨詢期于2023年3月31日結束，回應者普遍支持適用于持牌虛擬資產交易平臺的建議監管規定。經修訂的建議監管規定將于2023年6月1日生效。同年8月11日，中國證券監督管理委員會、香港證券及期貨事務監察委員會就推動大宗交易納入互聯互通機制達成共識，即境外投資者通過滬股通、深股通參與上海證券交易所、深圳證券交易所的大宗交易，境內投資者通過港股通參與香港聯合交易所有限公司的非自動對盤交易。香港證監會在2024年2月26日發布公告稱，對鼎益豐控股集團國際有限公司（鼎益豐）前主席兼非執行董事隋廣義及其他20名人士展開法律程序，涉嫌于2018年3月1日至2018年9月14日期間內操縱鼎益豐的股份。2024年10月18日，香港特別行政區證監會與香港聯交所發布聯合聲明，宣布將優化新上市申請審批流程時間表，以進一步提升香港作為區內領先的國際新股集資市場的吸引力。
組織架構
香港證券及期貨事務監察委員會作為香港證券及期貨市場的法定監管機構，一直致力在機構上下推廣開誠布公、有責必負和衷誠溝通的文化。香港證監會按照公營機構的最佳管治方式建立管治架構。除董事局外，董事局轄下的多個委員會及各個外界人士委員會，均會密切監察香港證監會的表現和內部監控措施。此舉除了有助香港證監會以有效、清晰明確和具效率的方式達致法定監管目標外，也能確保香港證監會提升工作表現。
以上數據來源于（數據截止于2023年6月5日）
董事局
《證券及期貨條例》訂明香港證監會董事局的組成和處事程序。董事局負責為證監會訂立整體方向，并提供策略性指引。董事局由香港證監會非執行主席、行政總裁、多名執行董事及非執行董事組成。董事局成員有固定任期，由香港特別行政區行政長官，或由行政長官授權財政司司長委任。大部分成員為非執行董事。
以上數據來源于（數據截止于2023年7月3日）
董事局轄下委員會
董事局轄下委員會由董事局成員組成，負責研究特定的內部營運事宜。各委員會分別由一名非執行董事擔任主席。
稽核委員會
職責：審閱年度財務報表，審查管理程序以確保有效的財務及內部監控，就外聘核數師的委任提供建議，協調外部稽核的工作范疇，并覆檢稽核結果。
以上數據來源于（數據截止于2020年2月8日）
財政預算委員會
職責：審議及核準年度財政預算所采用的編制規范及基準，檢討年度財政預算，并向董事局提出建議，進行年中財政預算檢討。
以上數據來源于（數據截止于2020年1月15日）
投資委員會
職責：就證監會的儲備管理政策、策略及投資指引提供意見，就投資管理公司及顧問的委任提出建議，并監察其表現，包括有否遵守投資指引，就投資風險管理及資產分配提供建議，并監察投資表現。
以上數據來源于（數據截止于2020年1月15日）
薪酬委員會
職責：檢討員工的薪酬架構及水平，檢討薪酬待遇的趨勢，并就薪酬調整提供建議，按需要審議其他事項，包括就執行董事的薪酬及再度委任向政府提供建議。
以上數據來源于（數據截止于2020年1月15日）
外界人士委員會
由市場上各行各業的相關人士組成，以反映各類市場參與者的廣泛意見。這些委員會可分為兩類，即詢委員會和監管事務委員會，并在香港證監會的機構管治方面擔當重要角色。
諮詢委員會
根據《證券及期貨條例》成立，就有關證監會履行職能的政策事宜提出精辟意見及建議。委員會由香港證監會主席領導，成員包括行政總裁及另外不多于兩名執行董事，其余大多數成員是由香港特別行政區行政長官授權財政司司長委任的外界代表。
各監管事務委員會及提名委員會
同樣根據《證券及期貨條例》成立，每個委員會專門負責特定的監管范疇，例如投資產品、收購與合并及所有者權益。委員會成員由董事局委任，包括非執行董事、執行董事，而外界代表則占大多數。
學術評審諮詢委員會
職責：審批有關機構為使市場人士能符合發牌勝任能力的要求而舉辦的業內課程及考試，審批專業團體及高等教育學院成為提供持續專業培訓的認可機構的申請，就提升香港特別行政區作為國際金融中心的地位而須進行研究的范疇，向證監會提供意見，參與業內課程和培訓計劃的制訂工作。
以上數據來源于（數據截止于2023年3月31日）
房地產投資信托基金委員會
職責：就以下項目所涉及的一般政策事宜或規管事項向證監會提供意見：《房地產投資信托基金守則》，房地產投資信托基金（房地產基金）的整體市場發展，香港或其他地區的地產或證券市場或投資管理，經營房地產基金所涉及的專業常規或指引，一般的基金投資或管理事宜。
以上數據來源于（數據截止于2024年2月22日）
紀律研訊主席委員會
職責：委員均是具備適當經驗及法律專業資格的人士，委員人選由提名委員會提名。委員將會視乎每宗個案的情況，在根據《公司收購、合并及股份回購守則》舉行的紀律研訊中擔任收購及合并委員會的主席，或擔任收購上訴委員會的主席。
以上數據來源于（數據截止于2023年3月31日）
投資者賠償基金委員會
職責：根據《證券及期貨條例》第XII部管理投資者賠償基金及規管有關程序。
以上數據來源于（數據截止于2023年7月3日）
提名委員會
職責：提名收購及合并委員會、收購上訴委員會及紀律研訊主席委員會的委員。
以上數據來源于（數據截止于2023年7月3日）
產品諮詢委員會
職責：就以下各類事宜向證監會提供意見：《證監會有關單位信托及互惠基金、與投資有關的人壽保險計劃及非上市結構性投資產品的手冊》《證監會強積金產品守則》及《集資退休基金守則》，整體市場環境，行業常規，創新產品特點。
以上數據來源于（數據截止于2024年2月2日）
公眾股東權益小組
職責：就有關股東的權利及權益事宜提供意見。
以上數據來源于（數據截止于2023年10月13日）
證券賠償基金委員會
職責：根據已廢除的《證券條例》第X部管理聯合交易所賠償基金及規管有關程序。根據《證券及期貨條例》附表10第74條，該部條文繼續適用于及關乎在2003年4月1日之前向該基金提出的賠償申索。
以上數據來源于（數據截止于2023年7月3日）
證監會（香港交易所上市）委員會
職責：在香港交易及結算所有限公司（作為香港聯合交易所有限公司（聯交所）的控股公司）與聯交所妥善履行上市職能之間有實質或潛在利益沖突時，負責行使相當于聯交所的主板及創業板上市委員會的權力及職能。在該等情況下，聯交所的有關職能可由證監會履行。
以上數據來源于（數據截止于2024年2月20日）
證監會（香港交易所上市）上訴委員會
職責：在香港交易及結算所有限公司與香港交易所（香港聯合交易所）妥善履行上市職能之間有實質或潛在利益沖突時，負責行使相當于聯交所上市覆核委員會的權力及職能。在該等情況下，有關權力及職能可由證監會行使。
以上數據來源于（數據截止于2023年7月3日）
股份登記機構紀律委員會
職責：就涉及股份登記機構的紀律事宜進行初步聆訊和裁決。
以上數據來源于（數據截止于2023年3月31日）
股份登記機構紀律上訴委員會
職責：就所有涉及股份登記機構紀律委員會的上訴進行聆訊和裁決。負責聆訊股份登記機構紀律上訴委員會每宗上訴個案的委員，都是股份登記機構紀律委員會內不曾主持或參與有關個案的紀律聆訊的委員。
以上數據來源于（數據截止于2012年8月7日）
收購及合并委員會
職責：對紀律事宜作初步聆訊，并會應不服收購執行人員所作裁定的當事人的要求，審核有關裁定，處理由收購執行人員轉介的特別罕見、事關重大或難于處理的個案，應證監會的要求，審核《公司收購、合并及股份回購守則》﹙兩份守則﹚及根據兩份守則進行聆訊的程序規則的條文，并向證監會建議對兩份守則及程序規則作出適當的修訂，收購執行人員指證監會企業融資部執行董事或任何獲其轉授權力的人。
以上數據來源于（數據截止于2024年1月15日）
收購上訴委員會
職責：因應受屈的一方提出的要求，覆核收購及合并委員會的紀律裁決，藉此裁定由該委員會施加的制裁是否不公平或過分嚴苛。
以上數據來源于（數據截止于2024年1月15日）
執行委員會
職責：執行董事局所訂定的目標，并確保證監會有效運作，審議證監會內部提交的方案和撥款要求，在周會上討論備受關注的議題。
以上數據來源于（數據截止于2023年6月1日）
部門架構
行政總裁肩負證監會日常運作的行政責任，并履行董事局轉授的特定職能或職責。行政總裁辦公室內的四個功能小組（機構秘書及對外事務、國際事務及可持續金融、內地事務和新聞組）協助行政總裁及管理層履行職責。
行政總裁辦公室
機構秘書及對外事務
主要職責：維護證監會的企業管治，確保最高管理層的指示得到有效落實，執行最高管理層的指示和維持香港證監會的管治；對證監會的營運管治提供意見，處理對證監會或其員工的投訴以及資料外泄；各項政策和措施與政府溝通及協調，作為證監會的中央關系管理小組，與其他部門通力合作，制訂及執行策略性措施，以便與政府、業界及公眾等外界持份者保持聯系和溝通，香港證監會為高層人員撰寫演講辭，編輯證監會的刊物，舉辦業界活動，以及管理證監會的網站和社交媒體平臺。
機構秘書及對外事務由首席管治總監領導，首席管治總監同時兼任秘書長和證監會執行委員會成員。
國際事務及可持續金融
主要職責：為董事局及高層管理人員提供支援，協助他們處理有關參與國際監管方面的事務，其中包括：就國際證券監管發展、可持續金融及合作提供意見；透過雙邊協調及與多邊組織（例如國際證監會組織及金融穩定委員會）聯系，加強證監會與海外監管機構的合作；及就國際事務發展、可持續金融及有關措施的制訂和實施與香港特別行政區政府、各監管機構及業界團體保持密切溝通。
內地事務
主要職責：跟蹤、研究內地資本市場發展及監管改革動向，并就相關政策和合作措施提供建議；與中國證券監督管理委員會及其他內地相關機構保持緊密溝通，促進跨境合作。統籌、協調香港證監會各部門與內地監管機構的交流與合作；及就推動香港特別行政區與內地的金融合作，為香港特別行政區政府的相關舉措提供協助。
新聞組
主要職責：作為傳媒機構的主要聯絡點，透過以下工作利便傳媒報道證監會的監管政策、措施和行動：制訂及推動傳媒策略，以加強公眾對證監會的職能和工作的了解；評估公眾反應，并與傳媒相關持份者保持聯系；及舉辦傳媒活動，以促進傳媒與證監會高層人員之間的溝通。
企業融資部
香港證監會主要的工作是監察香港的上市及收購事宜，如上市申請的審核、上市公司的披露規定、企業行為及香港聯合交易所有限公司（聯交所）履行上市職能的表現。部門亦負責監管非上市股份及債權證的發售文件，及就其他相關事宜制訂政策。
主要職責：與聯交所一起審批上市申請，監察上市公司公告，以識別失當行為或不合規的情況，根據《證券及期貨（在證券市場上市）規則》行使權力，及早介入在上市申請及企業交易中涉及失當行為的嚴重個案，執行《公司收購、合并及股份回購守則》，以確保股東享有公平對待，并為香港特別行政區的收購及股份回購交易提供有秩序的架構，監察聯交所與上市有關的職能及職責，檢討由聯交所負責執行的《上市規則》及提出修訂建議，審閱及認可非上市股份或債權證（不包括結構性產品）的招股章程及推廣材料。
法規執行部
香港證監會透過采取有效的監察和執法行動，遏止市場的非法或失當行為，從而維持香港市場的廉潔穩健。
主要職責：對不誠實或違反規則的受規管中介人采取紀律行動，監察香港的證券及衍生工具市場的交易活動，以及對不合規的情況進行查訊，查閱涉嫌犯有失當行為的上市公司的簿冊和紀錄，在有需要時，與本地及海外執法部門和監管機構合作進行調查。
中介機構部
為確保香港的證券及期貨業秉持最高標準，香港證監會規定只有符合資格準則的人士及公司方可身這個行業，而且他們必須遵守相關法例和監管規定。此外，香港證監會不時檢討香港證監會的發牌和合規政策，務求令有關政策緊貼市場發展。
發牌科
香港證監會擔當把關者的角色，負責確保有意進入香港特別行政區證券及期貨市場的公司及人士符合既定的標準。
主要職責：向有意在香港進行《證券及期貨條例》所界定的受規管活動的公司及人士發出牌照，發出守則和指引，說明公司及個別人士應具備什么能力和條件才適合獲發牌，監察持牌人及相關人士是否持續遵守發牌規定、
監管職能：證監會擔當把關者的角色，確保有意投身香港證券及期貨市場的個人及公司均達致應有的標準，香港證監會的工作包括：向具備適當資格、能證明自己是《證券及期貨條例》所指的適當人選的個人及公司發牌；備存持牌人及注冊機構的公眾紀錄冊；監察以下人士是否持續遵守發牌規定：持牌人；持牌法團的大股東；持牌法團及大股東的董事；及制訂與發牌有關的政策。
中介機構監察科
香港特別行政區證監會負責監管中介機構，并以業務操守和財政穩健程度為監察重點。
主要職責：進行現場審查及非現場監察，從而：監察中介機構的業務操守，確定其遵守相關的監管規定評估及監察中介機構的財政穩健程度，處理中介機構就各項相關規定而提出的核準、寬免或修改申請，就相關政策及監管事宜與中介人及業界保持溝通。
投資產品部
香港證監會就向香港公眾銷售的投資產品維持一套健的監管制度，并在認可投資產品的工作上扮演把關者的角色。香港特別行政區證監會監察獲認可及注冊的投資產品對證監會守則內的規定的遵守情況。香港證監會的整體目標是發展香港成為提供全方位服務的國際資產管理中心和基金的首選注冊地，為此香港證監會亦制訂與監管資產管理業有關的政策，并實行促進市場發展及產品創新的措施。
主要職責：制訂并執行有關投資產品認可及注冊的守則和指引，以促進市場發展及產品創新，同時亦對投資者維持適度的保障，根據《證券及期貨條例》認可及規管向公眾發售的投資產品，注冊及規管開放式基金型公司，監察認可投資產品及獲注冊開放式基金型公司的資料披露和持續合規事宜，制訂與監管資產管理業有關的政策。
市場監察部
香港證監會負責監管主要市場營運機構，并確保香港特別行政區證券及期貨市場的規管和發展符合國際標準。
主要職責：制訂政策，以促進市場基礎設施的發展及加強與內地和國際市場聯系，與本地及海外的市場參與者溝通聯系，以鼓勵他們參與并促進香港市場發展，監管和監察交易所控制人，交易所及結算所的活動，認可自動化交易服務提供者，規管獲認可的股份登記機構，協調市場的緊急應變計劃，監管投資者賠償有限公司及管理投資者賠償基金，進行與市場有關的研究，協助制訂政策。
機構事務部
機構事務部涵括：投訴科、財務科、人力資源科、信息技術科、規劃及行政科。
主要職責：提供機構整體的后勤支援，包括員工招聘和發展、資訊科技、項目管理、財務及行政工作，監督證監會的投訴處理程序的執行情況。
投訴科
監督證監會的投訴處理程序的執行情況，監督處理及評估對中介人和市場活動的投訴，擔當證監會的內部投訴委員會的秘書處。
財務科
為證監會和其附屬公司、投資者賠償基金、交易商按金基金及證券業培訓贊助基金有限公司提供會計和庫務支援，制訂和執行與財務有關的內部監控程序，以維持營運效益及效率，擬備每年預算及監察證監會的收支情況。
人力資源科
領導香港證監會制訂與人力資源有關的策略，包括提高機構的營運效益和員工的滿足感，提供一系列多元化及綜合而全面的人力資源服務，涵蓋招聘、員工投入感、工作表現管理、薪酬及福利等范疇，提供培訓機會，以促進員工的發展。
資訊科技科
管理資訊科技的策略，為證監會的運作所需提供支援，為香港證監會員工提供資訊科技服務。
規劃及行政科
統籌機構規劃、跨部門活動及資源調配，監察機構事務部的重點項目，以確保所有主要風險獲得適當處理，并能如期及有效地完成項目，提供日常行政支援、辦事處設施及機構保安，提供圖書館服務及協助進行研究。
法律服務部
負責為證監會提供法律意見及支援服務。
主要職責：處理涉及證監會的民事及刑事訴訟，包括就證據的充分程度、提出檢控所涉及的公眾利益，以及就個別個案援引不同條文的可行性提供意見；委托大律師代表證監會出庭、為法院擬備案件資料及在法院聆訊期間擔任香港證監會的律師就各類事宜提供法律意見，包括法例詮釋、行政法、采購合約、雇員事務、紀律處分個案、高風險經紀行情況、修訂證監會的守則和指引，以及諒解備忘錄處理立法工作，包括修訂《證券及期貨條例》，以及草擬《證券及期貨條例》的附屬法例。
職責使命
根據《證券及期貨條例》，香港特別行政區證監會的法定規管目標是：1、維持和促進證券期貨業的公平性、效率、競爭力、透明度及秩序；2、提高公眾對證券期貨業的運作及功能的了解；3、向投資于或持有金融產品的公眾提供保障；4、盡量減少在證券期貨業內的犯罪行為及失當行為；5、減低在證券期貨業內的系統風險；6、采取與證券期貨業有關的適當步驟，以協助財政司司長維持香港在金融方面的穩定性。
機構管治
香港證監會的管治架構建基于《證券及期貨條例》，確保證監會在履行職責時，行事具公信力及透明度、盡忠職守、公平公正。
香港證監會致力維持有效的機構管治架構，其中包括清晰的管理框架、嚴格的操守標準、全面的營運與財務監控程序和獨立的制衡措施。
以上數據來源于（數據截止于2020年1月17日）
管治架構
董事局
董事局為證監會提供策略性指引，并制訂整體方向和政策。董事局最少每月召開會議一次。
董事局成員由香港特別行政區行政長官委任，或由行政長官授權財政司司長委任，均有固定任期。董事局由香港證監會的非執行主席、行政總裁、副行政總裁、多名執行董事及來自不同專業背景的非執行董事組成，并以非執行董事占大多數。
自《2006年證券及期貨（修訂）條例》通過后，證監會主席和行政總裁已分拆為兩個獨立職位。主席領導董事局制訂證監會的整體方向、政策及策略，并監察執行團隊在落實董事局所訂立的目標、政策及策略方面的工作表現。行政總裁負責制訂策略性目標，包括訂立證監會的工作議程和重點，以及落實經董事局議定的有關目標。他亦定期向董事局匯報，分配高層管理人員的職責并加以督導。
執行委員會
執行委員會由行政總裁所領導，成員包括所有部門的主管。執行委員會是證監會的最高行政組織，獲董事局授權肩負行政、財務及管理職責。
內部監控與外部制衡
香港證監會的非執行董事在董事局轄下委員會中擔當重要角色。稽核委員會及薪酬委員會的全體成員均為非執行董事。財政預算委員會及投資委員會中擁有投票權的成員均為非執行董事，而另外兩名執行董事則為沒有投票權的成員。
此外，由獨立機構進行的外部審核，有助確保香港證監會秉公辦事及遵守適當的程序。這些措施包括法定上訴權、司法覆核，以及由程序覆檢委員會、申訴專員及廉政公署等獨立委員會及審裁處進行的審核。
香港證監會通過內部監控措施及外部制衡機制，確保各項政策及程序均遵照最佳機構管治常規。
（數據截止于2020年1月17日）
原則
作為法定機構，證監會在履行監管職能時，須接受香港特別行政區政府及公眾的問責。為此，香港證監會致力奉行香港證監會賴以建立管治架構的原則。
接受問責
香港證監會定期向政府匯報，而年度預算須呈交財政司司長審批及提交立法會省覽。香港證監會于季度報告公布營運詳情及財務報表，并于年報披露全年帳目。
香港證監會出席立法會會議，包括財經事務委員會的會議，向議員陳述及闡明香港證監會的政策措施及其他公眾所關注的事宜。香港證監會亦出席立法會的法案委員會及小組委員會的相關會議，就法例草擬本進行討論。
持份者的參與
為了顧及各方利益及不同觀點，香港證監會透過以下途徑與業界及廣大投資者保持聯系：證監會的諮詢委員會和其他顧問及監管事務委員會，當中很多委員是外界人士；就監管建議進行公眾諮詢；發出新聞稿、諮詢總結及通訊；及香港證監會的機構網站，提供證監會的最新資料。
內部守則及指引
證監會全體員工秉持嚴格的誠信標準及操守，以提高及維持公眾信心。除了履行相關的法律責任外，香港特別行政區證監會員工亦須恪守證監會就員工應有行為標準而制訂的操守準則。
風險管理
證監會一直適時和有系統地識別、評估及管理外在與內部的風險。
外在風險：香港證監會設有市場應變計劃，當中詳細訂明一旦發生可能影響香港證券及期貨市場的緊急情況（例如市場暴跌及交易或結算系統失靈）時的處理程序。有關計劃有助香港證監會在危機發生時可以迅速、恰當及有條理地采取適當的行動。
內部風險：內部監控措施涵蓋潛在的運作風險，包括財務風險以及對辦事處和資訊保安構成的威脅。
香港證監會的內部財務監控制度確保財政資源按照既定政策及程序得到妥善管理。獨立的外聘核數公司每年覆檢香港證監會的內部監控程序，以評估香港證監會是否妥為遵守監控制度及有關程序是否充足，并提出改善建議。證監會的稽核委員會每年審批覆檢的重點。
（數據截止于2020年1月17日）
機構社會責任委員會
香港證監會認為香港證監會的每位員工都負有社會責任。機構社會責任委員會（社責委員會）每年召開兩次會議，轄下的康健小組、證監會義工隊及環保小組分別專注于社會責任的特定范疇。三個工作小組會因應社區、環境及員工的需要，舉辦不同的主題活動。
社責委員會由首席財務總監兼機構事務部高級總監領導，成員包括不同部門的代表。社責委員會負責監察機構上下的社會責任策略和活動，工作包括：確立并制訂香港證監會的社會責任愿景、原則、框架和政策；籌劃及推廣社會責任活動；及設定宗旨、目標和主要表現指標，以衡量香港證監會的社會責任工作的成效。
監管合作
為維持嚴格的監管標準，香港證監會與本港、內地及海外主要市場的監管機構透過商議涉及共同利益或須共同處理的事宜，促進有效的監管及執法合作。
透過參與金融穩定理事會及國際證監會組織等全球性論壇，香港證監會在厘定證券監管的國際標準的過程中發揮積極作用，當中涵蓋各方面的證券監管政策，包括投資產品、執法、對中介人的監察、第二市場、上市監管、信貸評級機構及對沖基金。
監管機構的合作往往由簽署諒解備忘錄開始，務求以共同的方針處理執法及市場發展等事宜。多年來，香港證監會與本地、內地及海外的監管機構簽訂了多項雙邊或多邊協議。
（數據截止于2020年3月10日）
中國
隨著內地與香港資本市場不斷融合，跨境資金流動日益擴大。為維護投資者合法權益，確保兩地市場的穩健發展，香港證監會與內地監管機構之間的監管合作至關重要。香港證監會與內地監管機構(例如中國證券監督管理委員會，下簡稱中國證監會)的跨境監管合作框架主要包括市場互聯互通、協助調查及交換信息。
市場互聯互通
為推動市場互聯互通計劃的發展，香港特別行政區證監會與內地監管機構簽訂了多項安排，以訂立共同目標，奠定跨境合作的基礎。
股市互聯互通：滬港股票交易互聯互通機制與深港股票交易互聯互通機制分別于2014年及2016年相繼實施。
基金互認：內地與香港基金互認安排于2015年開始。
騰訊理財通：粵港澳大灣區“跨境理財通”業務試點已于2021年9月推出，讓粵港澳大灣區內的合資格居民可投資于對方銀行在市場銷售的理財產品。
協助調查及交換信息
為管理共同面臨的風險，增進跨境監管協助與合作，香港證監會加強與內地監管機構的關系，并簽訂了有關互相協助調查及交換信息的合作安排。
中國香港地區
香港擁有龐大而復雜的金融市場。各監管機構均擔當著獨特的角色和肩負不同的使命，而法定機構、前線監管機構以至自律規管機構（視乎情況而定）都會合力解決重要的跨市場問題。
為了確保監管方針一致，與多家本地機構簽署了以下諒解備忘錄：
以上數據來源于（數據截止于2023年1月1日）
國際事務
證監會的國際活動
證監會積極參與國際監管同業的活動，使香港在全球及亞太區內的形象得以提升，從而鞏固香港作為國際金融中心的地位。此外，證監會致力于確保本港的資本市場以公平、高效和透明的方式運作，并達到國際標準，藉此加強投資者的信心。
國際證券事務監察委員會組織（國際證監會組織）
香港特別行政區證監會行政總裁梁鳳儀女士是國際證監會組織理事會的成員。該組織是一個由世界各地證券監管機構組成的國際團體，其會員在全球超過115個司法管轄區，規管逾95%的證券市場。證監會參與國際證監會組織轄下多個政策委員會和專責小組的工作，協力制訂國際標準。
證監會是國際證監會組織亞太區委員會的成員，并領導該委員會的可持續金融工作小組。亞太區委員會由亞太區內24個資本市場監管機構和決策機關組成，集中處理區內首要的監管和監察事宜。
金融穩定委員會
香港證監會代表證監會及香港特別行政區參與金融穩定委員會的工作。香港證監會是金融穩定委員會標準執行常設委員會的成員，并與金融穩定委員會全體會議的香港代表──香港金融管理局通力合作。
其他國際交流
除了參與上述的多邊論壇外，證監會亦與多個海外監管機構定期進行雙邊交流，以分享信息和討論共同關注的議題。此外，香港證監會會應其他監管機構的要求，提供培訓及技術協助，包括提供人員借調機會（如情況合適）和接待海外監管機構的代表團。
國際合作安排
隨著跨境金融活動不斷顯著增加，國際合作相應地更顯重要。證監會一直在這方面與海外監管機構緊密合作，并經常接收或提出有關尋求協助和分享信息的請求。
證監會是國際證監會組織《多邊諒解備忘錄》的簽署機構。該備忘錄旨在促進全球證券監管機構為執法目的的信息分享。香港證監會亦是《經優化多邊諒解備忘錄》的簽署機構。該備忘錄針對在日益復雜、互聯互通及科技驅動的全球金融市場上，提供額外途徑應付打擊金融失當行為所帶來的挑戰。
此外，香港證監會亦就以下方面的合作訂立了其他安排：(i)監管合作，(ii)為推動某些互認投資產品發展的跨境合作，及(iii)金融科技相關合作。
有關證監會的合作安排，可透過以下連結查閱：(i)執法及調查協助，(ii)監管信息交換，(iii)關于市場或產品的安排，(iv)金融科技合作。
國際事務及可持續金融
國際事務及可持續金融小組負責支援和協調證監會的國際監管工作。證監會與其國際監管同業及其他主要持份者已建立并將維持穩固的關系。這既能加強證監會在國際層面的合作，亦同時讓香港證監會得以掌握可能對香港金融市場造成影響的監管趨勢、發展情況、新出現的風險和機遇。
該小組亦負責在本地、區域及國際層面，協調證監會訂立綠色及可持續金融目標。有關證監會的綠色及可持續金融工作的更多詳請，可按此處查閱。
社會責任
香港特別行政區證監會致力把香港證監會的社會責任原則融入營運決策及常規。作為法定監管機構，香港證監會以謹慎的態度，確保香港證監會的整體操守切合作為公營機構的身分。
香港證監會的社會責任政策旨在：確保香港證監會采用有利社會的政策及措施；提升香港證監會作為良好雇主的形象；及加深外界持份者及公眾對香港證監會工作的了解。香港證監會的社會責任工作主要專注于四個范疇：關懷員工、服務社群、保護環境及市場支援。
（數據截止于2019年11月19日）
關懷雇員、服務社群
證監會是提倡平等機會的雇主，致力營造沒有歧視的工作環境。香港證監會為員工締造和諧、安全的工作環境，并向社會大眾展示同樣的關懷。
關懷員工
香港證監會向所有員工闡明證監會的愿景和使命，以確保他們對機構有歸屬感，并能積極邁向共同目標。
貢獻社會
自2006年起，香港特別行政區證監會每年均獲香港社會服務聯會頒發“同心展關懷”標志。在服務社群時，香港證監會秉持以下重要原則：除了捐助金錢外，更鼓勵員工付出時間、貢獻所長；服務對象涵蓋社會不同階層人士，而不限于特定社群；實踐一舉多得的社區服務計劃，例如捐贈舊辦公室家，一方面可循環再用資源，另一方面可幫助有需要的人；及與專業團體及志愿組織等多個慈善團體合作。
保護環境
證監會致力在日常運作中實踐環保理念。香港證監會奉行稱為“4R”的政策，即減少耗用、重復使用、修復重用及循環再用。
辦公室
香港證監會的日常運作雖然不會對環境造成直接或顯著的影響，但香港證監會仍推出多項措施，以減少碳足印及提高員工和持份者的環保意識。
為遵循香港證監會內部適用的《證監會綠化工作環境指引》，香港證監會實施多項內部政策，以減少浪費資源，及推動環保節能的機構文化：
廢物管理：棄置垃圾前進行分類和減少耗用，節約資源：使用自動計時器于辦工時間后調節室內燈光，并采用環保型號電器，辦公室設備：盡可能購買環保物品，供應商：了解主要供應商的環保政策，香港證監會會盡量挑選在營運方面符合環保原則的供應商。
面對社群
除了致力推行環保的營運方式外，香港證監會亦為提升員工的環保意識及推廣公民責任出一分力。鼓勵員工參與社區環保活動；與外界專家及理念相近的機構合作宣揚環保理念；及在參與社區活動的同時，推廣綠化的概念。
市場
香港證監會推出多項市場措施，以提升業界的營運效率及盡量減少業界資源的耗用。這些措施包括：推出網上綜合服務網站WINGS，業界可利用這個一站式共同平臺以電子方式向香港證監會提交牌照申請及通知書等文件；采用電子提交系統，取代以紙張形式提交財務申報表；及停止以印刷本形式向個人持牌人發出牌照。
為配合全球在可持續發展金融方面的市場及監管發展，香港證監會制定了一套全面的策略，協助香港發展成為領先的綠色金融中心，并接通內地與世界各地之間的綠色金融資金流。
活動
關懷員工、服務社群
社區服務伙伴計劃：香港證監會與多家社區服務機構合作，為長者及弱勢兒童等社群舉辦義工活動。
員工捐獻：香港證監會員工不但抽空參與義務工作，亦不時向慈善機構作出捐獻，包括捐款和捐贈物品。
促進員工身心健康：香港證監會定期為員工舉辦講座，講解有關身心健康的資訊。香港證監會亦不時安排現場接種流感疫苗、健康檢查及舉行各類主題活動，例如“健康推廣月”。
地質導賞游及環保工作坊：香港證監會舉辦地質導賞游及低碳飲食工作坊等戶外活動，加深員工對環境保育和可持續發展的認識。
致力實踐環保：香港證監會支持世界自然基金會舉辦的關注氣候變化和保護環境活動，包括“向魚翅說不”行動及“地球一小時”活動。
保護環境
環保指引及廢物管理：香港證監會不但制定了詳細的環保指引，亦在辦公室設置多個回收箱，鼓勵員工改變生活習慣，為保護環境出一分力。
減少用紙：香港證監會推出了電子資料管理系統、牌照申請系統和財務申報系統，以減少使用紙張。香港證監會鼓勵員工減少打印文件，除了使用雙面打印的措施外，還在影印機附近貼上環保提示，提醒員工“影印前要想清楚”。
相關事件
2018年11月1日，香港證監會發布虛擬資產新規，即《有關針對虛擬資產投資組合的管理公司、基金分銷商及交易平臺營運者的監管框架的聲明》，文件顯示，香港證監會正就在我國香港地區建立及經營的虛擬資產投資組合管理公司及基金分銷商應達到的監管標準發出指引，同時亦正在探索有關可能規管虛擬資產交易平臺營運者的概念性框架。
2019年7月3日，香港證券及期貨事務監察委員會、中華人民共和國財政部、中國證券監督管理委員會在北京簽署了關于調取香港會計師事務所審計的、存放在中國內地的審計工作底稿的合作備忘錄。中華人民共和國財政部副部長程麗華、香港證券及期貨事務監察委員會行政總裁歐達禮（Ashley?Alder）出席儀式并致辭，中國證券監督管理委員會副主席方星海作了書面致辭。
香港證監會官網消息，有關適用于獲證券及期貨事務監察委員會發牌的虛擬資產交易平臺營運者的建議監管規定的咨詢期于2023年3月31日結束，回應者普遍支持適用于持牌虛擬資產交易平臺的建議監管規定。經修訂的建議監管規定將于2023年6月1日生效。
2023年8月11日，香港證券及期貨事務監察委員會、中國證券監督管理委員會就推動大宗交易納入互聯互通機制達成共識，即境外投資者通過滬股通、深股通參與上海證券交易所、深圳證券交易所的大宗交易，境內投資者通過港股通參與香港聯合交易所的非自動對盤交易。
2024年2月26日，香港證監會發布公告稱，對鼎益豐控股集團國際有限公司前主席兼非執行董事隋廣義及其他20名人士展開法律程序，涉嫌于2018年3月1日至2018年9月14日期間內操縱鼎益豐的股份。
參考資料 >
證券及期貨事務監察委員會.證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
外匯監管香港篇|香港證券和期貨事務監察委員會(HKSFC).鳳凰網寧波.2024-02-27
請介紹下香港交易所、香港證監會各自的投訴監管范疇以及訴求處理規則.中國證券監督管理委員會.2024-02-27
證監會簡介.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
主頁 | 證監會.主頁 | 證監會.2024-02-27
聯絡我們.證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
政府委任證監會主席.香港政府新聞網.2026-02-03
政府委任證監會行政總裁.香港政府新聞網.2026-02-03
中國證監會與香港證監會近日在京簽署《監管合作備忘錄》附函.中國證券監督管理委員會.2024-02-27
香港證監會頒發新規監管證券保薦人 明年起生效.中國新聞網.2024-02-27
香港證監會就規管信貸評級機構咨詢公眾意見.鳳凰網.2024-02-27
香港證監會強推保薦人監管改革 招股書刻意失實須負刑事責任.第一財經.2024-02-27
虛擬資產交易平臺將被納入監管沙盒是否發牌照存不確定性.證券日報.2024-02-28
投行巨頭瑞銀被罰款1155萬港元，監管部門列出“四宗罪”.中國證券報.2024-02-28
中國證券監督管理委員會 香港證券及期貨事務監察委員會聯合公告.中國證券監督管理委員會.2024-02-27
香港證監會出手、隋廣義被查！鼎益豐控股緊急聲明.今日頭條.2024-02-27
方正獲任香港證監會主席.新浪財經.2024-02-27
香港證監會擬修訂收購規則 促進市場運作.中國新聞網.2024-02-27
中國證監會、香港證監會批準正式啟動滬港通試點.中國政府網.2024-02-28
中國證監會和香港證監會舉行第十二次兩地執法合作工作會議.中國證券監督管理委員會.2024-02-27
中國證監會與香港證監會緊密合作 嚴懲首宗利用滬港通跨境操縱市場案件.中國證券監督管理委員會.2024-02-27
中國證監會和香港證監會舉行第七次兩地執法合作工作會議.中國證券監督管理委員會.2024-02-27
中華人民共和國財政部、中國證券監督管理委員會與香港證券及期貨事務監察委員會簽署合作備忘錄.中國證券監督管理委員會.2024-02-27
中國人民銀行、香港證監會、香港金管局發布“互換通”業務聯合公告.新浪網.2022-07-04
香港證監會：從6月1日起實施虛擬資產交易.金融界-今日頭條.2023-05-23
香港證監會與港交所宣布將優化新上市申請審批流程時間表.界面新聞-騰訊網.2024-10-18
組織架構.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
董事局.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
董事局轄下委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
稽核委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
財政預算委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
投資委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
薪酬委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
外界人士委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
學術評審諮詢委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
房地產投資信托基金.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
紀律研訊主席委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
投資者賠償基金委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
提名委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
香港證監會.香港證監會.2024-02-28
公眾股東權益小組.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
證券賠償基金委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
證監會（香港交易所上市）委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
證監會（香港交易所上市）上訴委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
股份登記機構紀律委員會 .香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
股份登記機構紀律上訴委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
收購及合并委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
收購上訴委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
執行委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
部門架構.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
行政總裁辦公室.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
企業融資部.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
法規執行部.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
中介機構部.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
發牌科.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
發牌事宜.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
中介機構監察科.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
投資產品部.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
市場監察部.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
機構事務部.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
法律服務部.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
機構管治.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
管治架構.管治架構.2024-02-27
原則.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
機構社會責任委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
監管合作.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
內地.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
加入本會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
國際事務.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
社會責任.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
關懷雇員 服務社群.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
香港證券及期貨事務監察委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27
香港證券及期貨事務監察委員會.香港證券及期貨事務監察委員會.2024-02-27