小企業(yè)金融是指金融機(jī)構(gòu)為小型企業(yè)提供的一系列金融服務(wù)，旨在促進(jìn)這些企業(yè)的持續(xù)健康發(fā)展，同時(shí)也使金融機(jī)構(gòu)獲得合理的利潤(rùn)。這類(lèi)金融服務(wù)包括存款、貸款、支付結(jié)算、保險(xiǎn)、保證、財(cái)富管理、財(cái)務(wù)咨詢(xún)、資產(chǎn)證券化等。
分類(lèi)
小企業(yè)金融可分為三類(lèi)：商業(yè)性小企業(yè)金融、扶持性小企業(yè)金融和社會(huì)救助性小企業(yè)金融。商業(yè)性小企業(yè)金融由商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)按商業(yè)可持續(xù)原則提供，扶持性小企業(yè)金融則由政府部門(mén)、政策性金融機(jī)構(gòu)和商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)共同合作提供，針對(duì)的是還款能力較弱的客戶(hù)。社會(huì)救助性小企業(yè)金融則完全由政府部門(mén)、政策性金融機(jī)構(gòu)或慈善組織提供資金援助，服務(wù)于社會(huì)貧困線以下的人群。
商業(yè)化邊界
理論基礎(chǔ)
小企業(yè)金融的商業(yè)化邊界是為了明確商業(yè)性小企業(yè)金融服務(wù)的范疇。金融服務(wù)并非無(wú)邊界，而是存在一定的界限，只有具備一定經(jīng)濟(jì)能力和風(fēng)險(xiǎn)管理能力的經(jīng)濟(jì)主體才適合接受金融服務(wù)。實(shí)踐中，金融服務(wù)邊界應(yīng)進(jìn)一步向上延伸至商業(yè)化邊界，以便區(qū)分適合商業(yè)化開(kāi)發(fā)的小企業(yè)客戶(hù)和其他依賴(lài)政府或政策性金融機(jī)構(gòu)支持的客戶(hù)。
前提
小企業(yè)金融的商業(yè)化邊界建立在商業(yè)可持續(xù)發(fā)展的前提之上。這意味著小企業(yè)必須有足夠的經(jīng)濟(jì)發(fā)展能力，金融機(jī)構(gòu)也有科學(xué)合理的利率風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)能力，以確保收益覆蓋全部成本并獲得合理利潤(rùn)。為了實(shí)現(xiàn)商業(yè)可持續(xù)發(fā)展，需要采用大規(guī)模商業(yè)性開(kāi)發(fā)的方式，通過(guò)集約化經(jīng)營(yíng)和規(guī)模化操作，降低成本，提升市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力和盈利能力。
衡量標(biāo)準(zhǔn)
小企業(yè)金融的商業(yè)化邊界的衡量標(biāo)準(zhǔn)是利率。金融機(jī)構(gòu)的利率定價(jià)必須能夠覆蓋籌資成本、管理成本、平均不良成本，并留有合理的利潤(rùn)空間。小企業(yè)必須能夠承受這種利率，否則金融機(jī)構(gòu)的支持難以實(shí)現(xiàn)商業(yè)可持續(xù)發(fā)展。商業(yè)化邊界是動(dòng)態(tài)的，受經(jīng)濟(jì)環(huán)境、經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平和金融機(jī)構(gòu)管理水平等因素影響。
商業(yè)性定義
商業(yè)性小企業(yè)金融的界定涉及三個(gè)方面：企業(yè)類(lèi)型、企業(yè)可承受的最高利率和金融服務(wù)類(lèi)型。企業(yè)類(lèi)型可根據(jù)資產(chǎn)規(guī)模、銷(xiāo)售收入或員工人數(shù)等指標(biāo)劃分。企業(yè)可承受的最高利率決定了哪些企業(yè)屬于商業(yè)性小企業(yè)金融的目標(biāo)客戶(hù)。金融服務(wù)類(lèi)型涵蓋小企業(yè)所需的各種金融服務(wù)。
政策支持
中國(guó)政府對(duì)小企業(yè)金融給予了政策支持。2018年6月20日，中國(guó)人民銀行、中國(guó)銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)、中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)、國(guó)家發(fā)展和改革委員會(huì)、財(cái)政部聯(lián)合發(fā)布了《關(guān)于進(jìn)一步深化小微企業(yè)金融服務(wù)的意見(jiàn)》，旨在推動(dòng)小企業(yè)金融服務(wù)的深化和發(fā)展。
參考資料 >